ข้อผิดพลาด 7 ของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่

ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่คือราคาเฉลี่ยของหลักทรัพย์ในช่วงเวลาที่ระบุ นักวิเคราะห์มักใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เป็นเครื่องมือวิเคราะห์เพื่อให้ติดตามแนวโน้มของตลาดได้ง่ายขึ้น เนื่องจากหลักทรัพย์จะเลื่อนขึ้นและลง

ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สามารถสร้างแนวโน้มและวัดโมเมนตัมจึงสามารถใช้เพื่อระบุเมื่อนักลงทุนควรซื้อหรือขายหลักทรัพย์ที่เฉพาะเจาะจง นักลงทุนยังสามารถใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่จะระบุจุดสนับสนุนหรือความต้านทานเพื่อวัดเมื่อราคามีแนวโน้มที่จะเปลี่ยนทิศทาง โดยการศึกษาช่วงการซื้อขายที่ผ่านมา, สนับสนุนและความต้านทานจุดที่จัดตั้งขึ้นที่ราคาของการรักษาความปลอดภัยกลับขึ้นหรือลงแนวโน้ม, ในอดีตที่ผ่านมา. จุดเหล่านี้จะใช้แล้วทํา, ซื้อหรือขายการตัดสินใจ.

แต่น่าเสียดายที่ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ไม่ใช่เครื่องมือที่สมบูรณ์แบบสําหรับการสร้างแนวโน้มและพวกเขานําเสนอหลายบอบบาง แต่ที่สําคัญความเสี่ยงต่อนักลงทุน นอกจากนี้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่จะไม่ใช้กับทุกประเภทของ บริษัท และอุตสาหกรรม

บางส่วนของข้อเสียที่สําคัญของค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่รวมถึง:

1.ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ดึงแนวโน้มจากข้อมูลที่ผ่านมาของ พวกเขาไม่ได้คํานึงถึงการเปลี่ยนแปลงบัญชีที่อาจส่งผลกระทบต่อประสิทธิภาพในอนาคตของความปลอดภัยเช่นคู่แข่งใหม่ความต้องการที่สูงขึ้นหรือลดลงสําหรับผลิตภัณฑ์ในอุตสาหกรรมและการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างการบริหารจัดการของ บริษัท

  1. ดีค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่จะแสดงการเปลี่ยนแปลงที่สอดคล้องกันในราคาหลักทรัพย์ในช่วงเวลา แต่ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ไม่ทํางานสําหรับ บริษัท ทั้งหมดโดยเฉพาะอย่างยิ่งสําหรับผู้ที่อยู่ในอุตสาหกรรมที่มีความผันผวนมากหรือผู้ที่มีอิทธิพลอย่างมากจากเหตุการณ์ปัจจุบัน นี้เป็นจริงโดยเฉพาะอย่างยิ่งสําหรับอุตสาหกรรมน้ํามันและอุตสาหกรรมการเก็งกําไรสูงโดยทั่วไป

3.ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สามารถกระจายออกไปในช่วงเวลาใดๆของ อย่างไรก็ตาม, นี้สามารถเป็นปัญหาเนื่องจากแนวโน้มทั่วไปสามารถเปลี่ยนแปลงได้อย่างมีนัยสําคัญขึ้นอยู่กับระยะเวลาที่ใช้. กรอบเวลาสั้นมีความผันผวนมากขึ้นในขณะที่กรอบเวลาอีกต่อไปมีความผันผวนน้อยลง แต่ไม่ได้บัญชีสําหรับการเปลี่ยนแปลงใหม่ในตลาด นักลงทุนจะต้องระมัดระวังว่ากรอบเวลาที่พวกเขาเลือกเพื่อให้แน่ใจว่าแนวโน้มมีความชัดเจนและมีความเกี่ยวข้อง

  1. การอภิปรายระหว่างการโต้วาทีคือหรือไม่เน้นมากขึ้นควรจะอยู่ในวันล่าสุดในช่วงเวลา หลายคนรู้สึกว่าข้อมูลล่าสุดสะท้อนทิศทางการรักษาความปลอดภัยกําลังเคลื่อนที่ในขณะที่คนอื่นรู้สึกว่าให้บางวันน้ําหนักมากกว่าคนอื่น ๆ อคติแนวโน้มไม่ถูกต้อง นักลงทุนที่ใช้วิธีการที่แตกต่างกันสําหรับการคํานวณค่าเฉลี่ยอาจวาดแนวโน้มที่แตกต่างกันอย่างสิ้นเชิง

5.นักลงทุนจํานวนมากยืนยันว่าการวิเคราะห์ทางเทคนิคเป็นวิธีที่ไม่มีความหมายในการทํานายพฤติกรรมตลาด พวกเขากล่าวว่าตลาดมีหน่วยความจําและอดีตไม่ได้ตัวบ่งชี้ในอนาคต นอกจากนี้ยังมีงานวิจัยที่สําคัญเพื่อสํารองนี้ขึ้น ตัวอย่างเช่น รอย เนอร์เซเชียนได้ศึกษากลยุทธ์ที่แตกต่างกันห้าแบบโดยใช้ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ อัตราความสําเร็จของแต่ละกลยุทธ์ที่แตกต่างกันระหว่าง 37% และ 66% งานวิจัยนี้แสดงให้เห็นว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เพียงผลผลตอบแทนประมาณครึ่งหนึ่งของเวลา, ซึ่งอาจทําให้พวกเขาเป็นเรื่องที่มีความเสี่ยงสําหรับการกําหนดเวลาได้อย่างมีประสิทธิภาพตลาดหุ้น.

  1. หลักทรัพย์มักจะแสดงรูปแบบพฤติกรรมเป็นวัฏจักร นอกจากนี้ยังเป็นจริงสําหรับ บริษัท ยูทิลิตี้ซึ่งมีความต้องการคงที่สําหรับผลิตภัณฑ์ของพวกเขาปีต่อปี แต่ประสบการณ์การเปลี่ยนแปลงตามฤดูกาลที่แข็งแกร่ง แม้ว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สามารถช่วยให้แนวโน้มเหล่านี้ราบรื่น แต่ก็สามารถซ่อนความจริงที่ว่าการรักษาความปลอดภัยกําลังได้รับความนิยมในรูปแบบสั่น
  2. วัตถุประสงค์ของแนวโน้มใด ๆ คือการทํานายว่าราคาของการรักษาความปลอดภัยในอนาคต หากความปลอดภัยไม่มีแนวโน้มในทิศทางใดก็ไม่ได้ให้โอกาสในการทํากําไรจากการซื้อหรือขายสั้น วิธีเดียวที่นักลงทุนอาจจะสามารถทํากําไรได้คือการใช้กลยุทธ์ที่ซับซ้อนตามตัวเลือกที่อาศัยราคาที่เหลืออยู่อย่างต่อเนื่อง
    สรุป
    ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ได้รับการพิจารณาว่าเป็นเครื่องมือในการวิเคราะห์ที่มีคุณค่าโดยมาก แต่สําหรับเครื่องมือใด ๆ ที่จะมีประสิทธิภาพคุณต้องเข้าใจการทํางานของมันเมื่อใดและเมื่อไม่ใช้เครื่องมือ ภัยที่กล่าวถึงในที่นี้บ่งชี้ว่าเมื่อค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อาจไม่ได้รับเครื่องมือที่มีประสิทธิภาพเช่นเมื่อใช้กับหลักทรัพย์ระเหยและวิธีการที่พวกเขาอาจจะมองข้ามข้อมูลสถิติที่สําคัญบางอย่างเช่นรูปแบบวงจร

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *